股票想要拉升大漲必定有大資金參與，大資金一般就是指莊家，莊家控股的股票就是莊股。且不論莊家對于股市的負面影響，作為一個散戶來講，想要在市場中盈利，就要去認清莊家行為的本質，了解莊股的一些市場特征，才能做到不追漲殺跌，不盲目跟從。

　　特征一：股價暴漲暴跌。只要是莊家操縱的股票股價都易出現暴漲暴跌，莊家在做莊之前會先通過手段快速推高股價，在獲取足夠的上漲空間之后開始出貨，然后在利用散戶搶反彈或是除權的機會不斷拋售，有的時候慘烈的手法甚至是跌停板出貨，結果就是股價進入長期下跌的走勢中。看歷史上一些曾經的大妖股，一旦出貨完成，后期都是遙遙無期的下跌行情。

　　特征二：成交量忽大忽小。從成交量能看出莊家做莊的跡象，不管是莊家建倉或是出貨都需要有成交量配合。有莊家在底部放量拉高，然后做突破假象誘使短線資金跟風買進解盤，達到自己出貨的目的。除此之外，莊家也會采用對到的方式轉移籌碼，實際上籌碼集中在少數人手中，所以呈現極度縮量狀態，降低股票的流動性，而一旦莊家想要做盤了，就不會給別人機會去買進了。

　　特征三：交易行為異常。股價無任何預兆條件的高開或是低開，盤位拉高或偶爾出現大賣點或是賣點，人為做盤痕跡明顯。或者是盤中走勢單邊快速拉升，然后又大幅下跌這樣的走勢一般會出現在行情末端，莊家控盤程度已經很高，能輕易的影響股價的波動。

　　特征四：公司業績大起大落。大多數莊股也同公司的基本面有很大的關聯，通常在股價拉升中，公司的業績良好有提高，會讓散戶有一種錯覺股價拉升是業績刺激，但這種非正常因素影響公司業績提升或是惡化都會孫代股東的利益，而很多莊股在股價跌至一定階段，業績也會跟隨出現滑坡，這種嚴重跟隨莊家行為變動的基本面業績，真的很值得懷疑。

　　特征五：逆勢而動。通常情況80%個股跟隨大盤走勢波動，而莊股則是相反。開始建倉的時候，莊家會逆勢拉升拿到籌碼，在震蕩市場中，則利用收集到的籌碼對到打壓股價，形成破位趨勢，這樣會使一些游資和小資金恐慌拋售，莊家就趁機吸籌；然后在拉升階段，莊家高度控盤上漲毫不費力，快速拉升，并且在逆勢的情況下，可炒作的題材也少，小資金更愿意跟風牛股，到了出貨階段，大行情稍有企穩，投資者操作謹慎度降低，莊股就開始震蕩出貨，等貨出的差不多了，就直接開啟跳水行情。

　　特征六：股東人數變化大。上市公司股東數量從多少少，在從少到多的過程，能看出莊股的股價從低到高，再從高到低的過程，莊股一般以多個機構或是個人股東持有數量相近的社會公眾股，莊家控盤要避免出現一個機構或是個人賬戶持有流通股本超過總股本5%，所以會采用多個非關聯賬戶同時買進。

　　特征七：追逐流行概念。個股要操作一定是有熱門流行的概念，這樣能在短時間內賺取比較大的利潤。

　　特征八：小盤股。莊家炒作選擇個股通常是小盤股，因為股本小，不需要太大的資金就可以完成，而且大盤股一般也相對較規范，小公司比較容易配合支持。小盤股影響不了指數漲跌，也不易引起監管層關注，相對比較安全。

　　特征九：股價對消息反應不同。利空和利好消息在股價上也會有很明顯的反應。利好則推動股價拉升，利空則推動股價下跌，但莊股也會“人為制造”消息，導致股價上漲或下跌，比如制造一些說辭含糊不清的利空公告，導致恐慌盤快速下砸，莊家快速完成建倉，然后股價就快速拉升。這些都是莊家在基本面上制造的手段。