在股市上，莊家一直是投資者十分關(guān)心的話題。所謂的莊家是指據(jù)有大筆資金并在某一時(shí)期集中炒作某只股票的機(jī)構(gòu)或個(gè)人。

　　從滬深交易所建立以來(lái)，形形色色的莊家們起著舉足輕重的作用，他們憑借巨大的資金實(shí)力，翻云覆雨，引導(dǎo)潮流，成為活躍市場(chǎng)的重要力量。

　　人們對(duì)莊家的感情可以說(shuō)是又愛(ài)又恨。沒(méi)有莊家的股市如一潭死水，波瀾不興;但莊家所賺的每一點(diǎn)利潤(rùn)十有八九實(shí)實(shí)在在來(lái)自散戶的“貢獻(xiàn)”。莊家與散戶的關(guān)系，尤如洶涌的海浪與千千萬(wàn)萬(wàn)義無(wú)反顧的沖浪者的關(guān)系，無(wú)數(shù)散戶被無(wú)情巨浪吞食，但總有少數(shù)勇敢而智慧的沖浪者，始終屹立浪尖，獲得豐厚的收益，并不斷增強(qiáng)自信。

　　莊家最大的優(yōu)勢(shì)在于資金倉(cāng)位巨大。許多實(shí)力機(jī)構(gòu)坐擁數(shù)億甚至數(shù)十億元巨資，完全可以影響某些股票的價(jià)格。但是，影響價(jià)格并不意味著成功，頂多只表示豐厚的賬面盈利;如何將股票高價(jià)兌現(xiàn)是莊家最大的難題。

　　由于資金大大，正所謂“船大掉頭難”，大莊家們要進(jìn)出股市遠(yuǎn)不保人們想象的那么容易。為了達(dá)到進(jìn)貨、出貨的目的，莊家們不得不動(dòng)用傳聞、輿論或股評(píng)的影響力，制造某種市場(chǎng)氣氛。可以想象，巨額資金在給莊家?guī)?lái)優(yōu)勢(shì)的同別，也使他們非常辛苦。

　　莊家的另一大優(yōu)勢(shì)在分析能力方面。他們能更快更全面地掌握市場(chǎng)信息，及時(shí)察覺(jué)政策動(dòng)向，能了解到許多普通投資者難以及時(shí)了解的內(nèi)幕消息，而有些所謂消息甚至正是莊家與上市公司一手炮制出來(lái)的。

　　莊家的操盤手往往是經(jīng)驗(yàn)豐富的市場(chǎng)老手，他們無(wú)論在交易技巧上還是操作心態(tài)上都遠(yuǎn)比一股投資者成熟。盡管莊家占有方方面面的優(yōu)勢(shì)，但他所做的一切都必須得到散戶的響應(yīng)才能成功，如果其“陰謀”被散戶識(shí)破，莊家立即就會(huì)陷入困境。

　　當(dāng)莊家吸籌的時(shí)候，一般來(lái)講正是散戶們斬倉(cāng)商場(chǎng)的時(shí)候，因此莊家十分擔(dān)心散戶察覺(jué)其意圖而不肯拋出股票。他將會(huì)盡力隱藏進(jìn)貨動(dòng)作并散布利空傳聞，制造恐慌情緒，他會(huì)制造向下突破的技術(shù)陷阱，誘騙那些自作聰明的技術(shù)派人士賣出股票。

　　當(dāng)莊家洗盤的時(shí)候，他擔(dān)心那些心態(tài)穩(wěn)定毫不動(dòng)搖的股民，因?yàn)檫@些人在他日后的拉升中將會(huì)大幅獲利，這無(wú)異于從莊家口袋里掏錢，那必定會(huì)增加拉升的難度，因此，他必須想方設(shè)法制造震蕩，迫使短線客下車。

　　在大幅拉升股價(jià)的過(guò)程中，莊家十分希望散戶跟風(fēng)追買，這將會(huì)大大降低拉升成本。因此，他會(huì)讓最早跟風(fēng)的人嘗一點(diǎn)甜頭，以鼓勵(lì)更多人加入。但是他又擔(dān)心那些冷靜的散戶，假如人人都像那些人一樣冷眼旁觀，那莊家只好自彈白唱、作繭自縛了。

　　最后，當(dāng)莊家打算大舉派發(fā)的叫候，他們最擔(dān)心的事來(lái)了。如果散戶們不受他吹噓的美好前景誘惑，不肯在遠(yuǎn)離股票價(jià)他的高位接過(guò)最后一棒，那莊家將被關(guān)在自己親手制作的套子里，每日自彈自唱，靠對(duì)倒維持股價(jià)。